Федеральное управление по контролю за финансовыми рынками Швейцарии (англ. Swiss Financial Market Supervisory Authority, сокр. FINMA) выпустило руководство по использованию криптовалют. Документ отражает официальную позицию и подходы FINMA к решению вопросов регулирования их выпуска и оборота.Что интересно, в отличие от некоторых других стран, в Швейцарии решили не заморачиваться разработкой и принятием специального законодательства о криптовалютах, а подвести их под уже имеющиеся правила регулирования финансовых рынков.В опубликованном FINMA руководстве разъяснены особенности проведения «первичного предложения токенов» (англ. Initial Coin Offering, сокр. ICO), которое представляет собой форму привлечения средств в виде продажи инвесторам фиксированного количества новых единиц криптовалют (криптографических токенов), полученных разовой или ускоренной эмиссией.В соответствии с разъяснениями, все токены, выпускаемые швейцарскими компаниями в рамках ICO, подразделяются на три большие категории:Платежные токены (англ. Payment Tokens) — рассматриваются в качестве полноценных денежных единиц, на которые распространяются нормы местного Закона «О борьбе с отмыванием незаконно полученных средств и финансированием терроризма». Полезные токены (англ. Utility Tokens) — предоставляют их владельцам право на доступ к услугам или товарам, которые появятся в будущем. Такой принцип применяется при проведении краудфандинга посредством ICO. Имущественные инвестиционные токены (англ. Asset Tokens) — дают право инвестору на участие в распределении прибыли компании. Такие токены в Швейцарии приравнены к акциям или облигациям (то есть считаются «ценным бумагами») и потому подпадают под действие местного инвестиционного законодательства. Любая компания, выпускающая подобные токены, должна получить от FINMA соответствующую лицензию. Если же компания выпускает так называемые «гибридные токены», которые сочетают в себе черты вышеперечисленных категорий, то на них распространяется действие сразу всех применимых нормативно-правовых актов Швейцарии.По мнению большинства швейцарских специалистов, подведение криптовалют под действующее законодательство представляет собой шаг в правильном направлении. Ранее отсутствие жесткого нормативного регулирования ICO вкупе с респектабельностью Швейцарии было главной причиной популярности этой страны в качестве места учреждения инвестиционных крипто-фондов и краудфандинговых платформ. И теперь эта популярность, конечно же, пойдет на спад. Вместе с тем, ужесточение правил игры позволит надежней защитить интересы инвесторов. Например, покупатели «имущественных инвестиционных токенов» смогут проверить наличие лицензии на выпуск ценных бумаг у соответствующей компании-эмитента. Кроме того, нормативная определенность криптовалют обеспечит гораздо большую предсказуемость при рассмотрении соответствующих споров в судах Швейцарии — местным судьям более не придется ломать голову над их правовым статусом.Остается констатировать, что эпоха «дикого и свободного криптобизнеса» постепенно приближается к завершению. О государственном регулировании этой сферы в последнее время говорят все громче и настойчивей практически во всех уголках мира. А некоторые страны от слов уже перешли к конкретным делам, и Швейцария является только одним из свежих примеров. Не так давно, осенью 2017 года, финансовый регулятор Объединенных Арабских Эмиратов опубликовал похожее руководство, разъясняющее в каких случаях токены приравниваются к «ценным бумагам», а в каких — к «предмету потребления». С начала 2018 года в Гибралтаре все компании, проводящие ICO, должны получать специальную лицензию. А на Острове Мэн такие компании обязаны зарегистрироваться у местного финансового регулятора в качестве «компании специализированного бизнеса» (англ. Designated Business Entity). О скором принятии соответствующих законов и правил заявляли и во многих других юрисдикциях. Еще по теме
Месяц: Февраль 2018
Ирландия меняет правила регистрации партнерств
Остальные новости 16.02.2018 В Республике Ирландия (не путать с Северной Ирландией — частью Великобритании) с начала 2018 года ужесточены правила создания партнерств с ограниченной ответственностью (англ. Limited Partnership, сокр. LP) и расширен перечень документов, необходимых для их регистрации.Ирландское партнерство LP учреждается в соответствии с законом «О партнерствах с ограниченной ответственностью» (англ. Limited Partnerships Act) от 1907 года. В партнерстве LP должен быть как минимум один генеральный партнер с неограниченной ответственностью (англ. General Partner). Управлять деятельностью LP может только генеральный партнер. Кроме генерального, в ирландском LP должен быть как минимум один партнер с ограниченной ответственностью (англ. Limited Partner). Такой партнер отвечает перед кредиторами только в пределах своего вклада в капитал и не имеет права участвовать в управлении делами партнерства. В качестве партнеров ирландского LP могут выступать как физические, так и юридические лица.Новые требования ирландского государственного Реестра компаний (англ. Companies Registration Office, сокр. CRO) к партнерствам LP заключаются в следующем:Если в качестве генерального партнера выступает физическое лицо — нерезидент «Европейского экономического пространства» (англ. European Economic Area, сокр. EEA), то такое лицо должно получить от ирландского Министерства юстиции и равенства (англ. Department of Justice and Equality, сокр. DJE) специальное разрешение на участие в партнерстве. Полученное разрешение необходимо приложить к «заявке на регистрацию партнерства» (англ. Application for Registration of a Limited Partnership — Form LP1). Если в качестве генерального партнера или партнера с ограниченной ответственностью выступает юридическое лицо — нерезидент Ирландии, то к заявке на регистрацию партнерства необходимо приложить: заверенные копии учредительных документов юридического лица;копию свидетельства о регистрации юридического лица;копии свидетельств о смене наименования юридического лица (если такое юридическое лицо когда-либо меняло свое наименование);заверенный перевод вышеперечисленных документов на английский или ирландский язык.Кроме того, если юридическое лицо — нерезидент Ирландии намерено участвовать в LP в качестве генерального партнера, то у такого юридического лица должен иметься филиал (англ. Branch), зарегистрированный на территории Ирландии в соответствии с требованиями местного закона «О компаниях» (англ. Companies Act) от 2014 года. Наличие филиала будет расцениваться ирландским Реестром компаний как доказательство намерения вести бизнес в Ирландии.Учитывая новые требования, использование ирландского партнерства LP в международном бизнесе будет наиболее оптимальным по следующей схеме:Генеральный партнер — номинал, физлицо, резидент Ирландии или другой страны Европейского экономического пространства; Партнер с ограниченной ответственностью — оффшорная компания из любой юрисдикции. Еще по теме
Гонконг стал намного прозрачней
Власти Гонконга последовательно внедряют в жизнь провозглашенный ими курс на повышение финансовой и корпоративной прозрачности. С этой целью в начале 2018 года был принят ряд нормативных актов, регулирующих различные аспекты создания и функционирования гонконгских частных компаний.Реестр лиц с существенным контролемСамым важным изменением стали принятые 24 января 2018 года поправки к местному закону о компаниях, которыми введена обязанность для всех частных компаний Гонконга вести «Реестры лиц с существенным контролем» (Significant Controllers Register, сокр. SC Register).Согласно закону, «лицом с существенным контролем» считается физическое или юридическое лицо, которое:прямо или косвенно владеет более 25% акций компании, либо более 25% капитала компании (если компания не выпускает акций), либо правом получения более 25% прибыли компании; или прямо или косвенно осуществляет более 25% голосующих прав; или имеет полномочия прямо или косвенно назначать и смещать большинство совета директоров компании; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над управлением компанией любым иным способом; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над другой компанией или трастом, которые в свою очередь соответствуют первым четырем пунктам. Все гонконгские компании будут обязаны:получать детальную информацию о всех своих лицах с существенным контролем, которая должна включать в себя: — полное имя (официальное наименование в случае юрлица),- номер паспорта или иного идентификационного документа (регистрационный номер в случае юрлица),- адрес проживания (страна регистрации и юридический адрес в случае юрлица),- дату, с которой лицо приобрело существенный контроль над компанией,- описание юридической природы такого контроля (каким образом он осуществляется).вносить эту информацию в реестр лиц с существенным контролем; хранить этот реестр по своему юридическому адресу (или в любом другом месте в Гонконге при условии, что компания уведомит об этом месте гонконгский Реестр компаний); по мере необходимости обновлять реестр. Реестр лиц с существенным контролем будет сугубо внутренним корпоративным документом компании. То есть публично доступной эта информация не станет (в отличие от Великобритании и некоторых других государств). Тем не менее, компания будет обязана предоставлять доступ к своему реестру лиц с существенным контролем местным компетентным органам (Реестру компаний, Полиции, Налоговому управлению и др.) по их запросу.Правила о реестрах лиц с существенным контролем вступают в силу с 1 марта 2018 года. Оказание трастовых и корпоративных услугС 1 марта 2018 года в Гонконге также изменяется режим регулирования трастовых и корпоративных услуг. Все местные провайдеры таких услуг будут обязаны получать соответствующую лицензию от гонконгского Реестра компаний.Для успешного удовлетворения заявки на получение лицензии провайдер должен соответствовать довольно жестким требованиям и ограничениям, а также взять на себя обязательства должным образом проверять благонадежность всех своих клиентов на предмет соответствия местным законам о противодействии отмыванию незаконно полученных средств.Для ныне действующих провайдеров трастовых и корпоративных услуг предусмотрен 120-дневный переходный период. Такие провайдеры будут считаться обладателями «условной лицензии» и смогут продолжать свою деятельность в обычном режиме до 29 июня 2018 года, подав при этом заявку на получение полноценной лицензии по новым правилам. За оказание трастовых или корпоративных услуг без лицензии установлен штраф в размере до 100 тыс. гонконгских долларов (около 13 тыс. USD) и тюремное заключение на срок до 6 месяцев.Таким образом, владельцам гонконгских компаний, трастов или других структур будет не лишним убедиться, что их местный провайдер получил лицензию на оказание соответствующих услуг. Проверить информацию о провайдере можно будет на специально созданном для этого вебсайте — Реестре провайдеров трастовых и корпоративных услуг Гонконга. Еще по теме
Гонконг стал еще прозрачней
Власти Гонконга последовательно внедряют в жизнь провозглашенный ими курс на повышение финансовой и корпоративной прозрачности. С этой целью в начале 2018 года был принят ряд нормативных актов, регулирующих различные аспекты создания и функционирования гонконгских частных компаний.Реестр лиц с существенным контролемСамым важным изменением стали принятые 24 января 2018 года поправки к местному закону о компаниях, которыми введена обязанность для всех частных компаний Гонконга вести «Реестры лиц с существенным контролем» (Significant Controllers Register, сокр. SC Register).Согласно закону, «лицом с существенным контролем» считается физическое или юридическое лицо, которое:прямо или косвенно владеет более 25% акций компании, либо более 25% капитала компании (если компания не выпускает акций), либо правом получения более 25% прибыли компании; или прямо или косвенно осуществляет более 25% голосующих прав; или имеет полномочия прямо или косвенно назначать и смещать большинство совета директоров компании; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над управлением компанией любым иным способом; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над другой компанией или трастом, которые в свою очередь соответствуют первым четырем пунктам. Все гонконгские компании будут обязаны:получать детальную информацию о всех своих лицах с существенным контролем, которая должна включать в себя: — полное имя (официальное наименование в случае юрлица),- номер паспорта или иного идентификационного документа (регистрационный номер в случае юрлица),- адрес проживания (страна регистрации и юридический адрес в случае юрлица),- дату, с которой лицо приобрело существенный контроль над компанией,- описание юридической природы такого контроля (каким образом он осуществляется).вносить эту информацию в реестр лиц с существенным контролем; хранить этот реестр по своему юридическому адресу (или в любом другом месте в Гонконге при условии, что компания уведомит об этом месте гонконгский Реестр компаний); по мере необходимости обновлять реестр. Реестр лиц с существенным контролем будет сугубо внутренним корпоративным документом компании. То есть публично доступной эта информация не станет (в отличие от Великобритании и некоторых других государств). Тем не менее, компания будет обязана предоставлять доступ к своему реестру лиц с существенным контролем местным компетентным органам (Реестру компаний, Полиции, Налоговому управлению и др.) по их запросу.Правила о реестрах лиц с существенным контролем вступают в силу с 1 марта 2018 года. Оказание трастовых и корпоративных услугС 1 марта 2018 года в Гонконге также изменяется режим регулирования трастовых и корпоративных услуг. Все местные провайдеры таких услуг будут обязаны получать соответствующую лицензию от гонконгского Реестра компаний.Для успешного удовлетворения заявки на получение лицензии провайдер должен соответствовать довольно жестким требованиям и ограничениям, а также взять на себя обязательства должным образом проверять благонадежность всех своих клиентов на предмет соответствия местным законам о противодействии отмыванию незаконно полученных средств.Для ныне действующих провайдеров трастовых и корпоративных услуг предусмотрен 120-дневный переходный период. Такие провайдеры будут считаться обладателями «условной лицензии» и смогут продолжать свою деятельность в обычном режиме до 29 июня 2018 года, подав при этом заявку на получение полноценной лицензии по новым правилам. За оказание трастовых или корпоративных услуг без лицензии установлен штраф в размере до 100 тыс. гонконгских долларов (около 13 тыс. USD) и тюремное заключение на срок до 6 месяцев.Таким образом, владельцам гонконгских компаний, трастов или других структур будет не лишним убедиться, что их местный провайдер получил лицензию на оказание соответствующих услуг. Проверить информацию о провайдере можно будет на специально созданном для этого вебсайте — Реестре провайдеров трастовых и корпоративных услуг Гонконга. Еще по теме
Гонконг — все жестче и прозрачней!
Администрация Гонконга последовательно внедряет в жизнь провозглашенный ранее курс на повышение финансовой и корпоративной прозрачности. С этой целью в начале 2018 года был принят ряд нормативных актов, регулирующих различные аспекты создания и функционирования гонконгских частных компаний.Реестр лиц с существенным контролемПожалуй, самым важным изменением стали принятые 24 января 2018 года поправки к местному закону о компаниях, которыми введена обязанность для всех частных компаний Гонконга вести так называемые «Реестры лиц с существенным контролем» (Significant Controllers Register, сокр. SC Register).Согласно закону, «лицом с существенным контролем» считается физическое или юридическое лицо, которое:прямо или косвенно владеет более 25% акций компании, либо более 25% капитала компании (если компания не выпускает акций), либо правом получения более 25% прибыли компании; или прямо или косвенно осуществляет более 25% голосующих прав; или имеет полномочия прямо или косвенно назначать и смещать большинство совета директоров компании; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над управлением компанией любым иным способом; или имеет право на оказание или фактически оказывает существенное влияние и контроль над другой компанией или трастом, которые в свою очередь соответствуют первым четырем пунктам. Все гонконгские компании будут обязаны:получать детальную информацию о всех своих лицах с существенным контролем, которая должна включать в себя: — полное имя (официальное наименование в случае юрлица),- номер паспорта или иного идентификационного документа (регистрационный номер в случае юрлица),- адрес проживания (страна регистрации и юридический адрес в случае юрлица),- дату, с которой лицо приобрело существенный контроль над компанией,- описание юридической природы такого контроля (то есть каким именно образом он осуществляется).вносить эту информацию в реестр лиц с существенным контролем; хранить этот реестр по своему юридическому адресу (или в любом другом месте в Гонконге при условии, что компания уведомит об этом месте гонконгский Реестр Компаний); по мере необходимости обновлять реестр. Реестр лиц с существенным контролем будет сугубо внутренним корпоративным документом компании. То есть публично доступной эта информация не станет (в отличии от Великобритании и некоторых других государств). Тем не менее, компания будет обязана предоставлять доступ к своему реестру лиц с существенным контролем местным компетентным органам (Реестру Компаний, Полиции, Налоговому Управлению и др.) по их запросу.Правила о реестрах лиц с существенным контролем вступают в силу с 1 марта 2018 года. Оказание трастовых и корпоративных услугС 1 марта 2018 года в Гонконге также изменяется режим регулирования трастовых и корпоративных услуг. Начиная с указанной даты, все местные провайдеры таких услуг будут обязаны получать соответствующую лицензию от гонконгского Реестра Компаний (Companies Registry).Для успешного удовлетворения заявки на получение лицензии провайдер должен соответствовать довольно жестким требованиям и ограничениям, а также взять на себя обязательства должным образом проверять благонадежность всех своих клиентов на предмет соответствия местным законам о противодействии отмыванию незаконно полученных средств.Для ныне действующих провайдеров трастовых и корпоративных услуг предусмотрен 120-дневный переходный период. Такие провайдеры будут считаться временными обладателями «условной лицензии» и смогут продолжать свою деятельность в обычном режиме до 29 июня 2018 года, подав при этом заявку на получение полноценной лицензии по новым правилам. За оказание трастовых или корпоративных услуг без лицензии установлен штраф в размере до 100 тыс. HKD (около 13 тыс. USD) и тюремное заключение на срок до 6 месяцев.Таким образом, владельцам гонконгских компаний, трастов или других структур будет не лишним убедиться, что их местный провайдер получил лицензию на оказание соответствующих услуг. Проверить информацию о провайдере можно будет на специально созданном для этого вебсайте: Реестр провайдеров трастовых и корпоративных услуг Гонконга.
Очередные налоговые договоры Кипра
Кипр 02.02.2018 Власти Республики Кипр последовательно расширяют свою международную сеть договоров об устранении двойного налогообложения. С 1 января 2018 года вступили в силу соглашения с Джерси, Ираном и Эфиопией. Кроме того, подписаны, но пока еще не действуют договоры с Люксембургом и Барбадосом. Также на очереди внесение изменений в имеющиеся соглашения с островом Маврикий и «маленькой, но гордой страной» Светлейшей Республикой Сан-Марино (находится на территории Италии).Налоговое соглашение с Джерси предусматривает полное освобождение от уплаты налога на репатриацию прибыли, полученной в виде дивидендов, процентов и роялти. Прибыль от прироста капитала, полученная резидентом одной страны на территории другой, налогом не облагается (за исключением прибыли от перепродажи недвижимости или прибыли от перепродажи движимого имущества постоянного представительства). Доход от продажи акций будет облагаться налогом только в стране проживания продавца (за некоторыми исключениями). Соглашение между Кипром и Джерси вступило в силу 1 января 2018 года для обеих стран.Кипрский налоговый договор с Ираном стал очередным проявлением тенденции на потепление отношений между Европой и одной из мощнейших держав Ближнего Востока. Договор заключался явно с прицелом на будущую активизацию ирано-европейских инвестиций и торговых операций, которые, очевидно, в значительной своей части будут проходить через Кипр. В соответствии с договором, репатриация прибыли в виде дивидендов облагается по ставке 5% при условии, что компания-получатель дивидендов владеет не менее 25% в капитале компании, которая их выплачивает; в остальных случаях такая прибыль будет облагаться налогом в размере 10%. По ставке 5% будет облагаться и репатриация прибыли в виде процентов, а при переводе роялти размер налога на репатриацию составит 6%. Договор действует для обеих стран с 1 января 2018 года.Согласно договору об устранении двойного налогообложения с Эфиопией, репатриация прибыли, полученной в виде дивидендов, процентов и роялти, облагается по ставке 5%. Налогообложение прибыли от прироста капитала и от продажи акций регулируется так же, как и в вышеописанном соглашении с Джерси. Согласно договоренностям двух держав, для Кипра договор с Эфиопией начал действовать с 1 января 2018 года, а для Эфиопии он вступит в силу на полгода позже — с 8 июля. Еще по теме